Deutsche Bank
ING Bank geeft reverse convertible notes uit op Deutsche Bank AG met een looptijd van 2 jaar (vervaldatum 7 mei 2003). De nominale waarde per note bedraagt EUR 2.000. De rentecoupon is 12,25% en het effectieve rendement bij aflossing a pari is 11,08% op jaarbasis. De rente wordt achteraf jaarlijks uitgekeerd, voor het eerst op 7 mei 2002. De aflossingsdatum is 7 mei 2003.
De terugbetaling vindt plaats in contanten a pari of in het na sluiting van de inschrijving vastgestelde aantal aandelen Deutsche Bank AG. Indicatief is het aantal aandelen 23,3918 bij een koers van Deutsche Bank van EUR 85,50. Het exacte aantal aandelen zal worden bepaald op basis van een conversiekoers die gelijk is aan het gemiddelde van de slotkoers van 27 en 30 april en 2 mei op de Deutsche Börse.
Omvang van de transactie:
minimaal nominaal EUR 25.000.000
Prijsrange:
De uitgiftekoers is 102%. De nominale waarde per note bedraagt EUR 2.000.
Inschrijvingsperiode:
De inschrijvingsperiode loopt vanaf dinsdag 17 april 2001, 10.00 uur tot vrijdag 27 april 2001, 15.00 uur, vroegtijdige sluiting voorbehouden.
Notering:
De notes op Deutsche Bank AG worden vanaf maandag 7 mei 2001 genoteerd op de officiële markt van de effectenbeurs van Euronext Amsterdam. Vanaf 3 mei 2001 zullen de notes op basis van As if and When-issued worden verhandeld.
Storting/betaling:
Storting op de toegewezen reverse convertible notes Deutsche Bank dient te geschieden op 7 mei 2001.
Syndicaatsleden:
De emissie wordt verzorgd door ING Barings en BBL. Het voorlopige prospectus is verkrijgbaar bij ING Bank via het telefoonnummer 020-5768412 of per fax: 020-5768296.
